瑞通:恒指考驗10天線海油升3%見逾七個月高輪證資金流向活躍

美國與伊朗緊張關係升溫，資金避險，道指上周五收報28634點，跌233點(或0.8%)。恒指上周五單日轉向，最多曾升339點至28883點，不過隨着美伊衝突升級，恒指倒跌92點(或0.3%)收市，報28451點。今早曾再跌逾250點，一度跌穿28200點，技術上考驗10天線(約28143點)，其後跌幅稍收窄。恒指好倉(牛證及認購權證)上周五淨流入逾6300萬港元(下同)，恒指淡倉(熊證及認沽權證)同日淨流入逾6700萬元，反映投資者對後市好淡分歧。上周五恒指牛證街貨重貨區為收回價27900至27906點，而熊證街貨重貨區為收回價29000至29099點。

騰訊(00700)上周五曾高見390元創八個月高，最終收報383元力保不失，14日RSI呈超買。股份今早回調逾1%，於375元之上水平徘徊，技術上跌穿10天線(約379元)。報道指去年全球電子遊戲收入總額按年增約3%，當中騰訊有份持股的《要塞英雄》蟬聯收入榜首，但收入按年跌25%。騰訊上周五錄2.46億元北水淨買入。輪證資金流方面，上周五有逾1300萬元淨流出其好倉，淡倉同日則有逾1300萬元淨流入。

波斯灣局勢緊張，國際油價上周五急升逾3%，今早亞洲交易時段再升約2%。另外，去年12月27日止一週美國原油供應減少1146萬桶，減幅高於市場預期。中海油(00883)上周五在成交配合下升逾2%，五日累升4.9%，14日RSI正逼近80的極度超買水平。中海油今早繼續造好，升逾3%，高位重上13.74元之逾七個月高位。市場關注中海油預期於今月13日召開年度戰略指引發布會，屆時集團將就新一年戰略發展方向與經營目標給出指引。上周五分別有326萬元和529萬元淨流入其好倉和淡倉。今早其窩輪牛熊證資金流向明顯較往常活躍。

券商報告指，內地5G商用正式啟動，將帶來新一輪智能手機換機潮。另外，全球手機品牌三鏡頭出貨量上升，預期舜宇(02382)直接受惠手機多鏡頭潮流。然而受大市氣氛轉弱拖累，舜宇繼續整固，股份上周五收跌2.7%於135.2元，10天和20天線得而復失，今早進一步挫近3%，下試130元邊緣的支持。上周五分別有93萬元和5萬元淨流出其好倉和淡倉。

人民銀行今日降準0.5個百分點。不過上周五以全日低位6.72元收市的建行(00939)今早跌勢未止，穿6.7元和10天線，上周五盤中高見的6.85元或已變成重大向上阻力。建行上周五錄1.18億元北水淨沽出。輪證資金流方面，上周五分別有76萬元和38萬元淨流入其好倉和淡倉。

瑞通相關認股證之選擇：
騰訊輕微價外、中短期購(18192)，行使價：408.9元，2020年6月到期，實際槓桿：8.8倍
騰訊貼價、中短期沽(18193)，行使價：360.2元，2020年6月到期，實際槓桿：7.1倍
海油貼價、短期購(20988)，行使價：13.98元，2020年2月到期，實際槓桿：11.4倍
海油輕微價外、中短期沽(18217)，行使價：12.6元，2020年7月到期，實際槓桿：4.6倍
建行貼價、中短期購(13261)，行使價：6.88元，2020年4月到期，實際槓桿：9.4倍
舜光輕微價外、中短期購(28734)，行使價：148.8元，2020年5月到期，實際槓桿：6.2倍
舜光價外、長期沽(14721)，行使價：109.78元，2020年12月到期，實際槓桿：2.3倍
港交輕微價外、短期購(20356)，行使價：288元，2020年3月到期，實際槓桿：17.2倍
港交輕微價外、中短期沽(16692)，行使價：248.8元，2020年6月到期，實際槓桿：7.9倍

瑞通相關牛熊證之選擇：
恒指牛證(67923)，收回價：27610點，槓桿比率：35.8倍
恒指熊證(68882)，收回價：28838點，槓桿比率：41倍
騰訊牛證(68060)，收回價：368.1元，槓桿比率：25倍
騰訊熊證(65568)，收回價：398.3元，槓桿比率：16.4倍
海油牛證(67583)，收回價：11.68元，槓桿比率：6.1倍
海油熊證(65861)，收回價：14.28元，槓桿比率：13倍
建行牛證(68851)，收回價：6.38元，槓桿比率：12.6倍
建行熊證(64285)，收回價：7.1元，槓桿比率：9.8倍
舜光牛證(65040)，收回價：126.3元，槓桿比率：11倍
舜光熊證(68793)，收回價：148.9元，槓桿比率：6倍
吉利牛證(64261)，收回價：13.9元，槓桿比率：6.2倍
吉利熊證(62745)，收回價：17.58元，槓桿比率：5.8倍